Comment cela fonctionne ?

Votre emprunt se compose de deux parties :

• Un emprunt en terme fixe
  
  Le banquier vous prête un capital pour la durée prévue. Pendant toute la durée du prêt, vous payez uniquement les intérêts sur le capital emprunté.
  
  Au terme du prêt, vous remboursez l'entièreté du capital.
  
  Vous choisissez le type de taux : fixe, variable,…



• Un investissement dans un fonds de placement
  
  L'organisme de prêt vous demande de faire un versement minimum dans un ou des fonds de placement que vous choisissez (fonds composés d'actions et/ou d'obligations).
  
  Ces versements ainsi que les intérêts que rapportent le fonds vont reconstituer le capital de départ pour rembourser la somme empruntée. Ce contrat sera mis en gage en faveur de l'organisme de prêt.
  
  Si vous le désirez , vous pouvez faire des versements complémentaires dans ces fonds pour accélérer la reconstitution de votre capital.

Exemple...

Vous empruntez un capital de 25.000,00 Eur sur 20 ans à un taux d'intérêt fixe de 6%.

 

Pour un emprunt classique (mensualités constantes) :
Mensualité totale :	175,00 Eur par mois.
Pour un emprunt en branche 23 :
Remboursement d'intérêts :	120,00 Eur par mois.
Versement dans un fonds :	50,00 Eur par mois.
Mensualité totale :	170,00 Eur.

La mensualité que vous payez est équivalente à celle que vous payeriez pour un emprunt classique, mais dans l'épargne investissement vous espérez rembourser avant le terme (dans ce cas après 15 ans).

Si le rendement de votre fonds est de 12,8% par an (taux historique des actions), vous disposerez d'un capital de 45.500,00 Eur au terme du crédit (20 ans). Vous remboursez le capital de 25.000,00 Eur et empochez la plus-value soit 20.500,00 Eur.

Vous auriez aussi pu choisir de rembourser le capital dès qu'il fut reconstitué soit après 15 ans et 1 mois ou 5 ans avant le terme.

A savoir

• Ce type d'emprunt est extrêmement flexible, puisqu'il vous autorise à changer le type de fonds et la durée en cours de route !
• le remboursement du capital n'est pas garanti puisque lié aux performances boursières.
• Si les rendements sont inférieurs aux rendements prévus, la durée de l'emprunt sera allongée.
• Sur le long terme, la bourse reste le placement le plus profitable.
• L'emprunteur peut profiter de la déduction fiscale des intérêts mais pas de l'amortissement en capital.
• Une manière de diminuer les risques et d'optimiser l'aspect fiscal est de combiner un emprunt classique (jusqu'au plafond fiscal : +/- 57.570,00 Eur) avec un emprunt couplé à un investissement en branche 23 pour le solde.

Attention

Ce genre d'emprunt doit être réservé à des personnes averties, capables d'assumer un risque financier en échange d'une plus-value potentielle.